證券投資基金常識:基金定期的信息披露

　　基金定期的信息披露主要是為了讓基金的持有人及時地了解基金的經(jīng)營業(yè)績、基金資產(chǎn)的增長以及基金的投資組合是否符合基金承諾的投資方向。按照我國的規(guī)定，證券投資基金定期披露的信息包括年度報告、中期報告、投資組合公告、基金資產(chǎn)凈值公告、公開說明書(適用于開放式基金)。

　　(一)年度報告

　　基金管理人應(yīng)當(dāng)在每個基金會計年度結(jié)束后90日內(nèi)編制完成年度報告，并刊登在中國證監(jiān)會指定的全國性報刊上，同時一式五份分別報送中國證監(jiān)會和基金上市的證券交易所備案?；鹉甓葓蟾娴母袷脚c內(nèi)容應(yīng)當(dāng)符合本準則《年度報告的內(nèi)容與格式》的規(guī)定，其中財務(wù)報告應(yīng)當(dāng)經(jīng)過審計。

　　年度報告是定期報告中披露最詳盡的，其目的主要是用于對基金作進一步的分析與研究。

　　年度報告的內(nèi)容主要包括：

　　1.基金簡介;

　　2.基金管理人報告;

　　3.基金托管人報告;

　　4.基金年度財務(wù)報告：

　　(1)審計報告;

　　(2)基金會計報告;

　　(3)會計報告書附注;

　　(4)基金投資組合;

　　(5)主要財務(wù)指標。

　　5.基金持有人情況;

　　6.重要事項揭示;

　　7.備查文件目錄。

　　(二)中期報告

　　基金管理人應(yīng)當(dāng)于每個會計年度的前6個月結(jié)束后60日內(nèi)按照《證券投資基金管理暫行辦法》實施準則第五號《證券投資基金信息披露指引》編制完成中期報告，經(jīng)基金托管人復(fù)核刊登在中國證監(jiān)會指定的全國性報刊上，同時一式五份分別報送中國證監(jiān)會和基金上市的證券交易所備案。與年度報告相比，中期報告的的披露要求要低一些。中期報告可以不披露基金托管人報告，其財務(wù)報告也無須經(jīng)過審計。

　　(三)投資組合公告

　　投資組合公告每季公布一次，應(yīng)披露基金投資組合分類比例，及基金投資按市值計算的前十名股票明細。每個季度結(jié)束后15個工作日內(nèi)，基金管理人應(yīng)編制完投資組合公告，經(jīng)基金托管人復(fù)核后予以公告，同時分別報送中國證監(jiān)會和基金上市的證券交易所備案。

　　基金投資組合公告的內(nèi)容與格式應(yīng)當(dāng)符合本準則《基金投資組合公告的內(nèi)容與格式》的規(guī)定。投資組合公告的披露事項主要包括：

　　1.按行業(yè)分類的股票投資組合(股數(shù)、市值、占基金資產(chǎn)凈值的比例)及股票市價合計;

　　2.債券市價(不含國債)合計

　　3.國債、貨幣資金合計;

　　4.列示基金投資中，按市值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排序的前十名股票明細，至少應(yīng)當(dāng)包括股票名稱、數(shù)量、市值、占基金資產(chǎn)凈值比例(%);

　　5.基金投資組合的報告附注應(yīng)當(dāng)披露以下項目：資產(chǎn)的估值方法、流通轉(zhuǎn)讓受到嚴格限制的資產(chǎn)、貨幣資金及其他資產(chǎn)構(gòu)成、是否存在購人成本占基金資產(chǎn)凈值超過10%的股票。

　　封閉式基金資產(chǎn)凈值至少每周公告一次?；鸸芾砣藨?yīng)于每次公告截止日后第1個工作日計算并公告基金資產(chǎn)凈值及每一基金單位資產(chǎn)凈值，同時分別報送中國證監(jiān)會和上市的證券交易所備案?；鸸芾砣嗽谟嬎慊鹳Y產(chǎn)凈值時，基金所持股票應(yīng)當(dāng)按照公告截止日當(dāng)日平均價計算。

　　(四)公開說明書

　　因為開放式基金不是一次募集完成的，而是在其存續(xù)期間不斷地出現(xiàn)申購贖回情況，這時基金的經(jīng)營狀況可能跟基金首次認購時已經(jīng)出現(xiàn)了很大不同，因此需要針對潛在的基金投資者進行持續(xù)的信息披露。這就是對招募說明書進行定期更新的公開說明書。

　　開放式基金成立后，公開說明書應(yīng)當(dāng)在每6個月結(jié)束后的30日內(nèi)披露。公開說明書由基金管理人編制，經(jīng)基金托管人復(fù)核，并在公告日15日前報中國證監(jiān)會審核同意。

　　公開說明書的報告截止日為每6個月的最后一日，其主要披露事項包括基金簡介、基金產(chǎn)品說明、基金風(fēng)險揭示、基金的申購贖回、持有人服務(wù)、基金的收益分配、基金的費用和稅收、投資組合、基金經(jīng)營業(yè)績、重要變更事項等。

　　(五)基金資產(chǎn)凈值公告

　　封閉式基金的資產(chǎn)凈值應(yīng)至少每周在指定的全國性報刊上公告一次，內(nèi)容為基金規(guī)模、單位基金資產(chǎn)凈值、單位基金累計凈值等。

　　開放式基金應(yīng)規(guī)定每周至少一天為基金開放日，每個開放日后日單位基金資產(chǎn)凈值和單位基金累計凈值等。

?09年證券市場基礎(chǔ)知識重點與難點匯總